Notifications FranceTransactions.com
Pour ne rien rater de l'actualité des placements épargne, inscrivez-vous à nos notifications.

Où sont réellement placés ces 2.000 milliards d’euros d’encours des contrats d’assurance-vie ?

L’encours en assurance-vie avoisine les 2.000 milliards d’euros, sur quels types d’investissements est placée, au final, l’épargne des Français ?

Où vont réellement les fonds placés en assurance-vie ? © stock.adobe.com

Publié le
Annonce

EURO+, le fonds euros à suivre

Le fonds en euros EURO+ proposé par Swiss Life a publié une performance annualisée de + 4.10 % en 2023, sans bonus de rendement ni autre artifice marketing. Accessible via le contrat d’assurance-vie monosupport Placement-direct EURO+. Sans frais sur les versements, seulement 0.60% de frais de gestion, ce contrat EURO+ peut être considéré comme étant un des meilleurs plans épargne sans risque. Le portefeuille obligataire du fonds EURO+ affichait un rendement actuariel de 5.56% à fin 2023 !.

➡️ DÉCOUVRIR LE FONDS EURO+

Assurance-vie : un encours proche des 2.000 milliards d’euros

L’Assurance-Vie reste le placement épargne de long terme préféré des Français. Les raisons sont multiples et bien connues des épargnants, cette enveloppe fiscale est avantageuse sur de multiples points : abattement annuel sur les plus-values (4.600 €/ 9.200 €), transmission du capital hors succession au bénéficiaire de son choix, etc.

Si les épargnants choisissent les supports sur lesquels ils souhaitent investir : fonds euros, produits structurés, Private Equity, sicav, ETF, SCPI, actions, etc. Il reste difficile d’évaluer, dans les grandes lignes, si l’assurance-vie finance réellement l’économie réelle, ou s’il s’agit avant tout d’un pur produit financier. Une question à laquelle France Assureurs, le lobby des assureurs, répond clairement : l’assurance-vie finance avant tout l’économie réelle.

Encours en assurance-vie

L'encours total des contrats d'assurance vie s'élève à 1.975 milliards d'euros à fin Oct 2024.

Assurance-vie pour le mois de Oct 2024
Total des versements effectués durant le mois
15,00 M€
Versements effectués sur les fonds euros
9,00 M€
Versements effectués sur les unités de compte
6,00 M€
Proportion des versements en unités de compte
40,00 %
Montant des prestations (rachats/dénouements)
12,10 M€
Collecte nette
2,90 M€
(source chiffrée : France Assureurs)

Alors que les fonds en euros (supports garantissant le capital versé), majoritairement investis en obligations, totalisent près de 60% des encours (soit pas moins de 1.200 milliards d’euros), les épargnants s’interrogent sur quels types d’investissements sont placés leurs économies. Ouvrons le capot de l’assurance-vie. France Assureurs nous ayant délivré quelques détails.

L’assurance-vie finance avant tout les entreprises

Loin des critiques de certains arguant que l’assurance-vie n’est pas un placement finançant les entreprises, mais uniquement la dette de l’Etat Français, les chiffres avancés montrent le contraire. Ainsi, à fin juin 2024, près de 64% des encours en assurance-vie sont orientés vers le financement des entreprises. Il s’agit du premier secteur d’investissement en assurance-vie. Loin donc cette idée reçue indiquant que les fonds euros absorberaient une partie importante de la dette française. Pour rappel, la dette française est essentiellement détenue par des investisseurs étrangers. Ainsi, France Assureurs indique qu’à fin juin 2024, 63,8 % des encours de l’Assurance Vie sont placés en titres d’entreprises :

  • 23,3 % en actions,
  • 35,3 % en obligations,
  • 5,2 % en immobilier d’entreprises.

Les obligations souveraines (dettes des Etats, France en premier) représentent, quant à elles, 23,5 % des placements de l’assurance vie. En unités de compte, 83,2 % des encours sont placés en titres d’entreprises :

  • 54,5 % en actions,
  • 22,6 % en obligations,
  • 6,1 % en immobilier d’entreprise.

Ces données indiquent que, premièrement, contrairement à l’idée reçue, l’assurance-vie n’est pas principalement investie sur la dette de la France. Deuxièmement, l’assurance-vie n’est pas un pur produit financier, mais finance bien l’économie réelle, c’est à dire les entreprises.

Sélection des 3 meilleures offres de souscription de contrats d'assurance-vie

TOPOFFRESDÉTAILSEN SAVOIR +
🥇 1CROISSANCE AVENIRCroissance Avenir (SURAVENIR) 300€ offerts pour 4.000€ versés. 👉 EN SAVOIR PLUS
🥈 2PATRIMEA PREMIUMPatrimea Premium (ORADEA VIE) Jusqu'à Bonus de rendement sur le fonds euros Sécurité Euros de +1% supplémentaire pour les nouvelles souscriptions.👉 EN SAVOIR PLUS
🥉 3CROISSANCE AVENIR CAPITALISATIONCroissance Avenir Capitalisation (SURAVENIR) 300€ offerts pour 4.000€ versés. 👉 EN SAVOIR PLUS
Les offres promotionnelles sont soumises à conditions.

📧 Newsletter FranceTransactions.com

👉 Abonnez vous à notre lettre quotidienne. Plus de 90.000 lecteurs font confiance à la newsletter de FranceTransactions.com pour mieux être informés sur l’épargne et les placements. Lettre gratuite, sans engagement, sans spam, dont le lien de désabonnement est présent sur chaque envoi en bas du courriel. Recevez tous les jours, dès 9 heures du matin, les infos qui comptent pour votre épargne.

Une question, un commentaire?

💬 Réagir à cet article Où sont réellement placés (...) Publiez votre commentaire ou posez votre question...

Sur le même sujet

Assurance-Vie : à lire également

FranceTransactions.com : 1er guide indépendant de l'épargne de France, en ligne depuis 23 ans.
Téléchargez App Mon épargne sur App Store Téléchargez App Mon épargne sur Google Play
Les articles et commentaires publiés sur le guide, tout comme les opinions personnelles publiées sur FranceTransactions.com ne sont aucunement des conseils en investissement au sens des articles L. 321-1 et D. 321-1 du Code Monétaire et Financier. L'activité de conseil en investissements financiers est réglementée. Afin d'être conseillé personnellement, un conseiller en gestion de patrimoine, indépendant ou non-indépendant, est à consulter.