Fonds euros 2018

Les fonds euros dynamiques ne tiennent pas vraiment leurs promesses. Ils devraient être bien plus performants que cela lors des années boursières fastes, comme en 2017, afin de pouvoir s’effondrer logiquement les mauvaises années, comme en 2018. Après un coup de semonce en 2014, une année noire pour les fonds euros dynamiques, l’année 2018 montre une nouvelle fois, qu’une seule baisse des marchés sur la fin d’année permet d’anéantir une année entière de placement. La coupe est pleine pour nombre d’épargnants.

Si les épargnants avertis savent combien l’inflation est un piège pour leur épargne, l’association de défense des consommateurs, la CLCV, souhaiterait que ces informations soient bien plus relayées par les assureurs. L’association réclame plus de transparence, aussi bien sur les rendements réels des fonds euros, que sur les réserves de participation aux bénéfices constituées. Avec une inflation en rythme annuelle de 1.80% en 2018, bon nombre de fonds en euros, parmi ceux des contrats les plus largement commercialisés servent un rendement réel négatif (une fois l’inflation déduite). Par ailleurs, les provisions de bénéfices des assureurs ne cessent de gonfler, faisant ainsi se demander à l’association, quand ces premières seront restituées aux épargnants.

Après avoir servi 3.40% brut au titre de l’année 2017, Suravenir, l’assureur du contrat d’assurance-vie proposé par Sérénipierre proposé par Primonial, équipé du convoité fonds en euros Sécurité Pierre Euro, a publié une performance de 3.20% au titre de l’année 2018. Cette performance confirme ce bon début des publications des rendements 2018 des fonds en euros. Tous les rendements ne seront pas aussi élevés, loin de là.

Les épargnants équipés du contrat Plan Assurance Vie, assuré par ACM Vie, distribué par les réseaux bancaires du Crédit Mutuel - CIC ne seront pas surpris. Le taux, brut des frais de gestion, du fonds euros du contrat reste une nouvelle fois stable. Le taux publié est certes faible, 1.40% seulement sur Plan Assurance Vie Essentiel (frais de gestion à 0.75%), mais des opérations de bonus de rendement peuvent améliorer sensiblement le rendement sur le fonds euros uniquement. Évidemment, en respectant les conditions liées à ces bonus, le capital investi sur les unités de compte affichera une perte latente bien plus conséquente. L’année boursière 2018 ayant été particulièrement taquine.

Mauvaise nouvelle pour les épargnants investis sur le fonds euros SwissLife, la chute du rendement est forte : en 2018, le fonds euros SwissLife ne servira que du 1.50% brut, en-dessous de l’inflation. En 2017, le fonds euros SwissLife avait publié un rendement de 1.80% (sans bonus). Il faudra donc aux épargnants avoir recours à de multiples bonus pour espérer dépasser les 2%.

Alors que la publication des taux 2018 des fonds euros touche à sa fin, les taux de l’épargne portant sur les livrets épargne et autres comptes à terme restent comme figés. Les taux d’intérêts de marché n’évoluant vers la hausse que très faiblement, l’épargne de précaution continuera donc de subir de plein fouet l’inflation.

Un effet d’annonce bien exploité ! Boursorama a patiemment attendu que le plus gros de la vague des publications annonce des résultats moyens avant d’annoncer une bonne nouvcelle pour les épargnants équipés et investis sur le fonds euros Exclusif : une performance de 2.31% sur 2018. Une hausse de rendement de +10% par rapport à 2017. Ceci ne suffira pas pour autant pour figurer dans les tous premiers rendements du marché.

Déception des épargnants équipés de contrats d’assurance-vie commercialisés par BNP Paribas et Hello Bank, assurés auprès de Cardif. Le rendement publié est en forte baisse au titre de l’année 2018. Le pire étant que ce rendement est sous le seuil de l’inflation, le rendement réel pour l’épargnant sur le fonds euros est donc négatif. Une partie des épargnants pourra se contenter des offres de bonus de rendement, servis sous conditions.

Sans surprise, Generali Vie publie une baisse de rendement sur le fonds historique Eurossima. Le fonds Netissima fait de son côté mieux qu’en 2017. Eurossima et Netissima servent respectivement du 1.65% et du 2.25% pour des niveaux de frais de gestion de 0.75%. Selon les contrats et les frais de gestion appliqués, les rendements pour ces mêmes fonds euros peuvent donc varier.

Comme attendu, les rendements publiés, ce jour, par Suravenir sont stables par rapport à 2017. Les fonds euros Suravenir Rendement et Suravenir Opportunités, largement distribués sur les contrats d’assurance-vie Internet, affichent respectivement du 2% et du 2.80%. Ainsi le point bas des rendements des fonds euros des principaux contrats d’assurance-vie en ligne a été touché. Il ne reste plus qu’à attendre la remontée des taux d’intérêts. Le fonds euros du PERP Suravenir sert une nouvelle fois du 2.40%, une performance appréciable.